Tài chính phi tập trung金融 (Tài chính phi tập trung) 市場的發展受到過度抵押借貸模式的限制，而無抵押貸款則僅限於機構級市場或社群信用體系。3Jane Protocol 透過基於信用的借貸機制，提供即時的 USDC 信用額度，並透過驗證的金融數據取代傳統的on-chain抵押方式，開創以未來現金流為擔保的貸款新時代。
Tài chính phi tập trung 借貸的現況與挑戰
3Jane Protocol 指出，目前 Tài chính phi tập trung 借貸市場分為兩個極端：
Vay thế chấp quá mức: Chỉ áp dụng cho các loại tài sản cụ thể như Aave hoặc Morpho trong Tài chính phi tập trung.
Vay không tài sản đảm bảo: Thường chỉ được cung cấp cho các tổ chức tín dụng cá nhân hoặc thị trường tổ chức như một công cụ thanh khoản.
Mô hình như vậy dẫn đến việc ngành Tài chính phi tập trung thiếu cơ chế mở rộng tín dụng hiệu quả, làm cho những người tham gia thị trường có vốn ít nhưng năng suất cao khó có được hỗ trợ vốn.
Giải pháp vay không thế chấp của 3Jane Protocol
作為一個基於以太坊的 Tài chính phi tập trung 信用借貸市場，3Jane Protocol 為用戶提供存入 USDC 並獲得 USD3 代幣收益的服務。同時讓借款人透過連接其以太坊地址與銀行帳戶，來獲取無需傳統on-chain抵押品的 USDC 信用額度：
3Jane thực hiện hiệu suất vốn cao hơn thông qua cơ chế đánh giá tín dụng on-chain và off-chain.
Khi nghiên cứu sâu về Whitepaper của 3Jan, bạn sẽ thấy giao thức này có các chức năng cốt lõi sau:
Thị trường cho vay tiền tệ: Cho phép vốn di chuyển hiệu quả trong môi trường Tài chính phi tập trung
Đầu tiên, thị trường cho vay của 3Jane cho phép nhà cung cấp thanh khoản, thông qua việc gửi USDC vào hồ bơi cho vay và đúc USD3 hoặc sUSD3, kiếm lãi suất và tham gia phân phối lợi nhuận dựa trên biến động thị trường.
Đồng thời, người vay ( người giao dịch, doanh nghiệp, đại lý trí tuệ nhân tạo ) có thể kết nối tài khoản ngân hàng và ví tiền điện tử của họ để có được hạn mức tín dụng ngay lập tức.
Hệ thống đánh giá tín dụng: tài sản on-chain, dữ liệu tài chính truyền thống và dòng tiền tương lai
Đối với đánh giá tín dụng, 3Jane sử dụng thuật toán đánh giá tổng hợp 3CA độc đáo của mình để phân tích dữ liệu tài chính có thể xác minh của người vay, bao gồm tài sản Tài chính phi tập trung on-chain, tài sản trên sàn giao dịch tập trung, tiền gửi ngân hàng và dòng tiền tương lai, vv.
Trong lĩnh vực tài sản on-chain, 3Jane tích hợp cơ chế đánh giá tín dụng on-chain Cred Protocol và Blockchain Bureau, thu thập lịch sử giao dịch, lịch sử vay mượn và tình hình cung cấp thanh khoản của người dùng, từ đó tính toán điểm tín dụng của họ.
Trên dữ liệu tài chính truyền thống, 3Jane vừa sử dụng công nghệ chứng minh không cần biết zkTLS để thu thập lịch sử vay mượn và nợ thẻ tín dụng, và đánh giá tín dụng thông qua hệ thống VantageScore 3.0 truyền thống; vừa phân tích dòng tiền, tình hình thu nhập và dữ liệu tài sản thông qua tài khoản ngân hàng và sàn giao dịch mà người dùng kết nối.
Quản lý rủi ro tín dụng: Làm thế nào để đảm bảo an toàn cho các khoản vay?
Đối với người vay vi phạm hoặc trả nợ quá hạn, 3Jane có các biện pháp sau:
on-chain nợ đấu giá (Onchain Dutch Auction): Nếu người vay trả nợ quá hạn, 3Jane sẽ kích hoạt on-chain phi tập trung cho vay (Non-Performing Loan, NPL) đấu giá, để các tổ chức thu nợ được cấp phép tại Mỹ đấu giá thu nợ, thông qua tiết lộ một phần thông tin về người vay và theo dõi pháp lý, nhằm đảm bảo thu hồi nợ.
Cơ chế quản lý rủi ro: Người vay có thể tăng địa chỉ on-chain, kết nối thêm tài khoản ngân hàng, ràng buộc tài sản CEX để tăng hạn mức tín dụng và giảm áp lực rủi ro.
Ưu điểm của Giao thức 3Jane
提高資本效率：傳統 Tài chính phi tập trung 借貸需提供超額抵押，而 3Jane 能讓用戶基於其整體財務狀況來獲取信用額度。
Mở rộng đối tượng cho vay: Ngoài người dùng tài chính phi tập trung truyền thống, 3Jane cũng cung cấp cơ hội tài chính cho doanh nghiệp, cá nhân và đại lý trí tuệ nhân tạo (AI agent).
Quản lý rủi ro tín dụng: Đảm bảo dữ liệu tài chính của người vay có thể được xác minh và bảo vệ quyền riêng tư thông qua công nghệ chứng minh không thông báo zkTLS; đồng thời sử dụng công nghệ an ninh kinh tế mã hóa của EigenLayer để đảm bảo xác thực tín dụng và độ tin cậy dữ liệu.
3Jane: Có thể cung cấp sản phẩm cho vay không tài sản đối với các đại lý trí tuệ nhân tạo
Hiện tại, việc đánh giá tín dụng của Giao thức 3Jane vẫn dựa trên tài sản, nhưng trong tương lai sẽ chuyển sang đánh giá tín dụng dựa trên dòng tiền, giúp cho nhiều người tham gia thị trường có năng suất cao nhưng ít tài sản có thể nhận được khoản vay.
Rất tuyệt vời. Tín dụng USDC không đảm bảo được cấp bởi trí tuệ nhân tạo thời gian thực. Tương lai đang tăng tốc.
— Jeremy Allaire – jda.eth / jdallaire.sol (@jerallaire) ngày 11 tháng 3 năm 2025
Ngoài ra, với sự xuất hiện của đại lý AI, 3Jane cũng dự định cung cấp sản phẩm vay không tài sản đối với đại lý AI, mở rộng khả năng của thị trường cho vay Tài chính phi tập trung.
( Đại lý trí tuệ nhân tạo tổng hợp của Trung Quốc Manus đã ra mắt! Người thử nghiệm sớm cho rằng hiệu suất trong các tình huống ứng dụng tài chính là tốt nhất, một số phương tiện truyền thông đã bắt đầu khen ngợi )
Giao protocole 3Jane thông qua mô hình đánh giá tín dụng sáng tạo và vay không tài sản, phá vỡ các hạn chế của việc vay mượn Phi tập trung truyền thống, cung cấp cho các bên tham gia thị trường một kênh tài chính linh hoạt và hiệu quả hơn. Với sự phát triển của công nghệ, 3Jane có tiềm năng trở thành cơ sở hạ tầng chính của thị trường vay mượn Phi tập trung, thúc đẩy mở rộng kinh tế học của hệ sinh thái Ethereum.
Bài viết này về Giao thức 3Jane: Dịch vụ vay không tài sản dựa trên đánh giá tín dụng kết hợp dữ liệu tài chính truyền thống và on-chain xuất hiện lần đầu trên ABMedia.
Nội dung chỉ mang tính chất tham khảo, không phải là lời chào mời hay đề nghị. Không cung cấp tư vấn về đầu tư, thuế hoặc pháp lý. Xem Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm để biết thêm thông tin về rủi ro.
Giao thức 3Jane: Kết hợp dữ liệu trên chuỗi và dữ liệu TradFi, dịch vụ cho vay không tài sản dựa trên đánh giá tín dụng
Tài chính phi tập trung金融 (Tài chính phi tập trung) 市場的發展受到過度抵押借貸模式的限制，而無抵押貸款則僅限於機構級市場或社群信用體系。3Jane Protocol 透過基於信用的借貸機制，提供即時的 USDC 信用額度，並透過驗證的金融數據取代傳統的on-chain抵押方式，開創以未來現金流為擔保的貸款新時代。
Tài chính phi tập trung 借貸的現況與挑戰
3Jane Protocol 指出，目前 Tài chính phi tập trung 借貸市場分為兩個極端：
Vay thế chấp quá mức: Chỉ áp dụng cho các loại tài sản cụ thể như Aave hoặc Morpho trong Tài chính phi tập trung.
Vay không tài sản đảm bảo: Thường chỉ được cung cấp cho các tổ chức tín dụng cá nhân hoặc thị trường tổ chức như một công cụ thanh khoản.
Mô hình như vậy dẫn đến việc ngành Tài chính phi tập trung thiếu cơ chế mở rộng tín dụng hiệu quả, làm cho những người tham gia thị trường có vốn ít nhưng năng suất cao khó có được hỗ trợ vốn.
Giải pháp vay không thế chấp của 3Jane Protocol
作為一個基於以太坊的 Tài chính phi tập trung 信用借貸市場，3Jane Protocol 為用戶提供存入 USDC 並獲得 USD3 代幣收益的服務。同時讓借款人透過連接其以太坊地址與銀行帳戶，來獲取無需傳統on-chain抵押品的 USDC 信用額度：
3Jane thực hiện hiệu suất vốn cao hơn thông qua cơ chế đánh giá tín dụng on-chain và off-chain.
Khi nghiên cứu sâu về Whitepaper của 3Jan, bạn sẽ thấy giao thức này có các chức năng cốt lõi sau:
Thị trường cho vay tiền tệ: Cho phép vốn di chuyển hiệu quả trong môi trường Tài chính phi tập trung
Đầu tiên, thị trường cho vay của 3Jane cho phép nhà cung cấp thanh khoản, thông qua việc gửi USDC vào hồ bơi cho vay và đúc USD3 hoặc sUSD3, kiếm lãi suất và tham gia phân phối lợi nhuận dựa trên biến động thị trường.
Đồng thời, người vay ( người giao dịch, doanh nghiệp, đại lý trí tuệ nhân tạo ) có thể kết nối tài khoản ngân hàng và ví tiền điện tử của họ để có được hạn mức tín dụng ngay lập tức.
Hệ thống đánh giá tín dụng: tài sản on-chain, dữ liệu tài chính truyền thống và dòng tiền tương lai
Đối với đánh giá tín dụng, 3Jane sử dụng thuật toán đánh giá tổng hợp 3CA độc đáo của mình để phân tích dữ liệu tài chính có thể xác minh của người vay, bao gồm tài sản Tài chính phi tập trung on-chain, tài sản trên sàn giao dịch tập trung, tiền gửi ngân hàng và dòng tiền tương lai, vv.
Trong lĩnh vực tài sản on-chain, 3Jane tích hợp cơ chế đánh giá tín dụng on-chain Cred Protocol và Blockchain Bureau, thu thập lịch sử giao dịch, lịch sử vay mượn và tình hình cung cấp thanh khoản của người dùng, từ đó tính toán điểm tín dụng của họ.
Trên dữ liệu tài chính truyền thống, 3Jane vừa sử dụng công nghệ chứng minh không cần biết zkTLS để thu thập lịch sử vay mượn và nợ thẻ tín dụng, và đánh giá tín dụng thông qua hệ thống VantageScore 3.0 truyền thống; vừa phân tích dòng tiền, tình hình thu nhập và dữ liệu tài sản thông qua tài khoản ngân hàng và sàn giao dịch mà người dùng kết nối.
Quản lý rủi ro tín dụng: Làm thế nào để đảm bảo an toàn cho các khoản vay?
Đối với người vay vi phạm hoặc trả nợ quá hạn, 3Jane có các biện pháp sau:
信用分數削減 (Credit Score Slashing)：若借款延遲還款，系統會降低其信用評分，影響未來貸款條件。
on-chain nợ đấu giá (Onchain Dutch Auction): Nếu người vay trả nợ quá hạn, 3Jane sẽ kích hoạt on-chain phi tập trung cho vay (Non-Performing Loan, NPL) đấu giá, để các tổ chức thu nợ được cấp phép tại Mỹ đấu giá thu nợ, thông qua tiết lộ một phần thông tin về người vay và theo dõi pháp lý, nhằm đảm bảo thu hồi nợ.
Cơ chế quản lý rủi ro: Người vay có thể tăng địa chỉ on-chain, kết nối thêm tài khoản ngân hàng, ràng buộc tài sản CEX để tăng hạn mức tín dụng và giảm áp lực rủi ro.
Ưu điểm của Giao thức 3Jane
提高資本效率：傳統 Tài chính phi tập trung 借貸需提供超額抵押，而 3Jane 能讓用戶基於其整體財務狀況來獲取信用額度。
Mở rộng đối tượng cho vay: Ngoài người dùng tài chính phi tập trung truyền thống, 3Jane cũng cung cấp cơ hội tài chính cho doanh nghiệp, cá nhân và đại lý trí tuệ nhân tạo (AI agent).
Quản lý rủi ro tín dụng: Đảm bảo dữ liệu tài chính của người vay có thể được xác minh và bảo vệ quyền riêng tư thông qua công nghệ chứng minh không thông báo zkTLS; đồng thời sử dụng công nghệ an ninh kinh tế mã hóa của EigenLayer để đảm bảo xác thực tín dụng và độ tin cậy dữ liệu.
3Jane: Có thể cung cấp sản phẩm cho vay không tài sản đối với các đại lý trí tuệ nhân tạo
Hiện tại, việc đánh giá tín dụng của Giao thức 3Jane vẫn dựa trên tài sản, nhưng trong tương lai sẽ chuyển sang đánh giá tín dụng dựa trên dòng tiền, giúp cho nhiều người tham gia thị trường có năng suất cao nhưng ít tài sản có thể nhận được khoản vay.
Rất tuyệt vời. Tín dụng USDC không đảm bảo được cấp bởi trí tuệ nhân tạo thời gian thực. Tương lai đang tăng tốc.
— Jeremy Allaire – jda.eth / jdallaire.sol (@jerallaire) ngày 11 tháng 3 năm 2025
Ngoài ra, với sự xuất hiện của đại lý AI, 3Jane cũng dự định cung cấp sản phẩm vay không tài sản đối với đại lý AI, mở rộng khả năng của thị trường cho vay Tài chính phi tập trung.
( Đại lý trí tuệ nhân tạo tổng hợp của Trung Quốc Manus đã ra mắt! Người thử nghiệm sớm cho rằng hiệu suất trong các tình huống ứng dụng tài chính là tốt nhất, một số phương tiện truyền thông đã bắt đầu khen ngợi )
Giao protocole 3Jane thông qua mô hình đánh giá tín dụng sáng tạo và vay không tài sản, phá vỡ các hạn chế của việc vay mượn Phi tập trung truyền thống, cung cấp cho các bên tham gia thị trường một kênh tài chính linh hoạt và hiệu quả hơn. Với sự phát triển của công nghệ, 3Jane có tiềm năng trở thành cơ sở hạ tầng chính của thị trường vay mượn Phi tập trung, thúc đẩy mở rộng kinh tế học của hệ sinh thái Ethereum.
Bài viết này về Giao thức 3Jane: Dịch vụ vay không tài sản dựa trên đánh giá tín dụng kết hợp dữ liệu tài chính truyền thống và on-chain xuất hiện lần đầu trên ABMedia.