Прогноз цены токена JUP на 2025 год: будет ли у Юпитера большой прорыв?

Недавние события и экологический прогресс Юпитера

Согласно рыночным данным Gate.io, JUP Токен в настоящее время стоит $0.71, снизившись на 2,5% за последние 24 часа. Текущий оборот JUP составляет $1,87 миллиарда, занимая 50-е место на мировом рынке. Ранее Jupiter объявила о запуске полноцепной сети Jupnet, запуске нового веб-сайта платформы jup.com и приобретении контрольного пакета акций в Moonshot. Кроме того, соучредитель Jupiter также объявил в январе, что 50% выручки платформы будет использовано для выкупа JUP, а 30% разблокированных токенов JUP будет сожжено.

Оглядываясь на 2022 год, событие закрытия FTX нанесло тяжелый удар Солана, что привело к значительным потерям средств и проектов в его экосистеме, цена SOL С исторического максимума цена упала до уровня ниже 10 долларов. Однако в 2023 году Солана Сильное восстановление, превосходящее многие основные активы общественной цепи, особенно проект DeFi Jupiter, с торговым объемом в декабре 2023 года, превышающим в десять раз объем января, и запуском самого крупного в истории рассылки токенов JUP.

К концу января 2024 года стартовал официальный аирдроп токена JUP, привлекший беспрецедентное внимание рынка, с числом активных адресов на Solana впервые превысившим 1 миллион. Высокое внимание к JUP обусловлено способностью Jupiter использовать высокую скорость и низкие затраты Solana, а также постоянным инновациям потенциала будущих проектов DeFi.

На момент написания данного сообщения была запущена программа выкупа токенов JUP, и Jupiter обещает использовать 50% комиссии протокола для выкупа JUP и блокировки на три года; Кроме того, Jupiter заявила, что план останется прозрачным, и ожидается, что сводные данные будут доступны на следующей неделе для контроля сообщества.

Экосистема Jupiter активно развертывает:

• В апреле 2024 года приобрести Ultimate Wallet, запустить Jupiter Mobile, войти на рынок мобильных устройств и создать независимый торговый шлюз.
• В сентябре 2024 года приобрести SolanaFM для улучшения возможностей анализа данных on-chain, обеспечения прозрачного отслеживания транзакций и упрощения услуг визуализации on-chain.
• В сентябре 2024 года был приобретен Coinhall, интегрированы инструменты анализа рыночных данных, улучшенные Ценовой тренд и анализ объема торговли для оптимизации торгового опыта пользователя.
• В январе 2025 года приобретение Sonarwatch усилило функцию отслеживания портфеля, поддерживало мониторинг многоцепочечных активов и дополнило стратегию полноцепочечной сети Юпитера (Jupnet).
• В январе 2025 года приобрести контрольный пакет акций Moonshot для укрепления контроля над источниками ликвидности, укрепления рыночной позиции мем-монет и расширения каналов депозитов в фиатной валюте.

Эти стратегические размещения Юпитера указывают на то, что проект движется в более широком экологическом направлении развития, и ожидается, что в будущем он будет продолжать привлекать большое внимание и достигать долгосрочного роста. Платформа анализа цепочки данных Nansen показывает, что с сентября 2024 года количество адресов китов, удерживающих более 1 миллиона JUP, увеличилось на 27%, в то время как резервы JUP внутри биржи уменьшились до 11% от обращения (самый низкий уровень в истории). В то же время доля стейкинга JUP выросла с 35% до 52%, что указывает на то, что уверенность инвесторов в долгосрочной ценности усилилась.

Прогноз цены JUP на 2025 год: техническая и фундаментальная резонанс

Технический анализ: Сигнал о прорыве ключевого уровня сопротивления

С точки зрения недельного графика, JUP в настоящее время находится в правой части формации двойного дна, консолидируя в диапазоне $0,45-0,48 с сильной поддержкой. Индикатор MACD показывает бычью дивергенцию ниже нулевой оси, в то время как RSI вырос до 45, что указывает на исчерпание медвежьего импульса. Если цена пробьет уровень $1,13 (уровень коррекции Фибоначчи 61,8%), она может начать новый восходящий тренд с целью $1,8 (исторический максимум в 2024 году).

Основные факторы движения

• Экосистема Solana бурлит: клиент Firedancer Solana будет полностью запущен в 2025 году, с ожидаемым увеличением пропускной способности сети до 1 миллиона транзакций в секунду и сокращением комиссий на 90%. Поскольку вход для трафика в экосистему Solana, объем транзакций и пользовательская база Jupiter также взорвется синхронно.
• Повторная оценка перекрестного ценностного нарратива: Если Jupiter успешно интегрирует мультицепную ликвидность, его логика оценки изменится с одиночного агрегатора экосистемы на полноцепную торговую инфраструктуру. С учетом уровня оценки 1INCH(рыночная капитализация кросс-цепочечной версии составляет 4 миллиарда долларов США), ожидается, что потолок рыночной капитализации JUP превысит 5 миллиардов долларов США (текущая рыночная стоимость 1,87 миллиарда).
• Усиление дефляционной модели: к 2025 году инфляционная ставка JUP снизится до 3.8%, в сочетании с механизмом блокировки стейкинга, фактическое количество может уменьшиться более чем на 40%, что приведет к дисбалансу спроса и предложения и стимулирует увеличение цен.

Модель прогнозирования цен

• Консервативный сценарий: Предполагая, что Общая Заблокированная Сумма (TVL) экосистемы Solana достигнет $120 миллиардов в 2025 году (в настоящее время около $82 миллиардов), а Jupiter сохранит 70% долю рынка агрегаторов DEX, капитализация рынка JUP может достигнуть $3.5 миллиарда, что соответствует цене JUP в $1.4.
• Оптимистичный сценарий: Если прогресс межцепочечной интеграции превысит ожидания, и ставка по стейкингу JUP преодолеет отметку в 70%, ожидается, что рыночная стоимость вызовет 8 миллиардов долларов США (по сравнению с Uniswap 50% оценки JUP, соответствующая цена составляет 2.8-3 доллара США.
• Экстремальный бычий рынок: В контексте Solana, ведущих многоцепных транзакций, и JUP, становящегося основным токеном управления DeFi, цена может кратковременно достичь отметки в $5 (подобно 2021 SUSHI пик спекуляций).

Риски и вызовы: переменные, которые нельзя игнорировать

Окружение конкурентами

• Uniswap Механизм Hook V4 позволяет разработчикам настраивать логику пула ликвидности, потенциально отводя спрос на торговлю долгосрочными активами Юпитера.
• 1INCH Режим Fusion теперь поддерживает транзакции цепочки Solana, создавая угрозу для Jupiter с его многоцепной пользовательской базой.

Непредсказуемость регулирования

• Недавно Комиссия по ценным бумагам и биржам США усилила контроль над DEX. Если JUP будет признан незарегистрированным ценным бумагом, это может вызвать волну краткосрочных продаж;
• Европейские регулирования требуют, чтобы DEX внедрил верификацию KYC или увеличил затраты на соблюдение Юпитера.

Технический риск

• Стабильность сети Solana остается ключевой переменной. Если произойдет крупномасштабный сбой или уязвимость в системе безопасности, это напрямую повлияет на цену JUP.

Перспективы: Расположение JUP, Временные рамки и Стратегические рекомендации

Jupiter продемонстрировал потенциал стать «DeFi blue chip» экосистемы Solana благодаря своим технологическим итерациям, экологическому положению и оптимизированной модели токенов. По текущей цене (приблизительно $0.71) JUP по-прежнему недооценен, особенно учитывая, что его кросс-цепочная концепция еще не полностью отражена в рыночной цене.

Рекомендации по стратегии инвестора:

• Долгосрочная раскладка: Покупайте партиями в диапазоне $0,45-0,6, и держите до конца 2025 года;
• Событийно-ориентированный: сосредотачиваемся на ходе выкупа и сжигания JUP;
• Защита от рисков: распределите не более 15% криптопортфеля и установите $0.38 как линию стоп-лосса.

Если команда Jupiter сможет продолжить реализацию дорожной карты, взрывной рост токена JUP в 2025 году станет не только скачком ценовых показателей, но и изменением логики ценности агрегатора DeFi.