Кількісна арбітражна стратегія: стабільний вибір на ринку криптоактивів

У мінливому світі криптоактивів, кількісні арбітражні стратегії завдяки своїй стабільності та можливостям управління ризиками поступово стають вибором інвесторів. Нещодавно двоє досвідчених професіоналів поділилися своїм баченням цієї стратегії, обговорюючи її основну логіку та ринковий потенціал.

Фон та переваги кількісного арбітражу

Традиційна фінансова сфера кількісної торгівлі вже досить зріла, тоді як особливості ринку Криптоактивів надають ширші можливості для кількісних стратегій. Висока волатильність ринку, високий відсоток роздрібних інвесторів та загальна незрілість, разом з унікальними механізмами, такими як безстрокові контракти та ставки на капітал, створюють унікальні можливості для Арбітражу.

Логіка роботи та джерела доходу

Ядром кількісного арбітражу є використання різниці в цінах між спотовими та безстроковими контрактами для отримання прибутку. Купуючи спот-активи та одночасно продаючи безстрокові контракти, арбітражники можуть отримувати дохід від плати за фінансування, яку сплачують тримачі довгих позицій безстрокових контрактів. Перевага цієї стратегії полягає в досягненні нейтральності на ринку за рахунок хеджування, що робить її незалежною від коливань цін.

Фінансова ставка розраховується кожні 8 годин, у биківському ринку річна дохідність може досягати 20%-30%, в ведмежому ринку все ще можна підтримувати 8%-10%. Хеджування спотів і контрактів забезпечує стабільність прибутку, ефективно уникаючи ризику ринкових коливань.

Гарантія стабільності

Для забезпечення довгострокової стабільності, кількісна арбітражна стратегія використовує такі стратегії:

1. Єдиний маржинальний рахунок: інтеграція управління коштами для спотової та контрактної торгівлі, зниження ризиків операцій між рахунками.
2. Використання глибокої ліквідності: зосередьтеся на біткоїні, ефірі та інших блакитних монетах, надаючи базове забезпечення.
3. Динамічний механізм ротації: щоденний моніторинг фінансових ставок основних монет, оптимізація складу.

Реагування на ризики

У відповідь на несподівані події на ринку, стратегії кількісного арбітражу мають кілька механізмів захисту:

1. Реальний моніторинг даних про відкат, своєчасне зменшення обсягу або повторна конфігурація.
2. Встановіть суворий механізм стоп-лосс, наприклад, якщо протягом 5 днів підряд ставка фінансування є негативною, необхідно скоригувати стратегію.
3. Багато монетна конфігурація знижує вплив коливань окремої монети.
4. Технічна підтримка: система тривоги та механізм швидкого реагування для реагування на екстремальні ситуації.

Виступи ведмедів і биків

У бичачому ринку річна прибутковість кількісного арбітражу може досягати 20%-30%; у ведмежому ринку вона все ще може підтримувати стабільний дохід у 8%-10%. Навіть у періоди спаду ринку ця стратегія може зберігати низькі відкат і стабільний дохід завдяки детальному управлінню та багатовалютному розподілу.

Групи людей, яким підходить

Квантові стратегії арбітражу особливо підходять для інвесторів, які не схильні до ризику, і можуть слугувати вдосконаленою версією інструмента управління грошима. Для інституційних інвесторів або клієнтів з високим рівнем доходу, у поточному середовищі низьких процентних ставок, ця стратегія може забезпечити помітне підвищення доходу.

Резюме

Квантові арбітражні стратегії в ринку криптоактивів демонструють унікальні переваги, надаючи інвесторам можливість з низьким ризиком і стабільною віддачею. Завдяки точному управлінню ризиками та технічній підтримці, ця стратегія може зберігати відносно стабільну продуктивність у різних ринкових умовах, стаючи невід'ємною частиною інвестиційного портфеля.